18/02/2010

Pubblichiamo le equity lines dei rendimenti dei nostri due Trading Systems da inizio 2009 e dell’operatività con le “altre posizioni di breve”. Queste ultime rappresentano un’operatività molto più saltuaria e sporadica rispetto a quella dei due TS (che costituisce il fulcro del nostro lavoro di trading quotidiano). Inoltre le “altre di breve” sono seguite solo da chi assume un profilo di propensione al rischio basso (relativamente parlando, dato che stiamo comunque parlando di trading speculativo), puntando più sulla diversificazione rispetto alla specializzazione costituita dal profilo “aggressivo” che sceglie chi opera solo sui due Trading Systems (vedi in tal senso la sezione “esposizione” nella pagina “Specializzazione e metodo”, link in alto a sinistra). Queste equity lines di rendimento sono state stilate da un nostro utente, " OSXTrader" (vedi forum) che ce le ha inviate accompagnandole con l'articolo esplicativo che potete leggere qui sotto. Sono utili per avere un “colpo d’occhio” dei risultati ottenibili seguendo la nostra operatività, in quanto non si tratta di dati raccolti tramite softwares di Trading Systems automatizzati o “teorici”, bensì si tratta di operatività reale eseguita da qualcuno che ci segue in prima persona.
Come si può notare i due Trading Systems esprimono una certa forza e stabilità di risultati, mentre l’operatività sulle “altre di breve” è entrata in una fase di “fiacca” (o meglio: drawndown) dai primi di ottobre 2009 (fase del tutto “fisiologica” per un’operatività di questo tipo, finalizzata a risultati più lenti sul medio-breve periodo rispetto a quelli di breve-brevissimo dei due sistemi).

Le Equity Lines – Operatività reale di uno “ShoTrader” e risultati reali raggiungibili
di OSXTrader

Su richiesta di alcuni “ShoTraders” e dietro invito di Sergio (che ringrazio) è con piacere che pubblico qui le equity lines da me ricavate con Excel. Per la piena comprensione dei grafici vanno fatte alcune precisazioni: le equity lines di TS1, TS2 e “altre di breve” sono calcolate su TUTTI i trades chiamati qui, con i prezzi di carico ottenuti da Sergio e con i prezzi di stop che Sergio dovrebbe aver ottenuto (considerando lo slippage medio su ogni singolo trade in uscita); sono quindi la rappresentazione dei rendimenti realmente ottenibili seguendo con disciplina assoluta le indicazioni riportate in area trading, senza iniziative “fai da te” o problemi (slippage, etc.) attribuibili ai ns. brokers. L’equity line generale è invece costruita sulla mia reale operatività; dentro ci sono quindi tutti gli errori del “novellino”, in particolare:

1. 1)    Saltati e/o gestiti male alcuni trades long molto redditizi del rimbalzo di mar-apr 2009
2. 2)    Carenza di disciplina fino a mag 2009 (sono iscritto da ago 2008)
3. 3)    Pesanti problemi di eseguiti e slippage con il broker all’epoca utilizzato (Fineco)
4. 4)    Diversi money management testati fino a set 2009 escluso (tutti sbagliati!)

Inoltre, sempre fino ad ago 2009 incidono non poco le commissioni Fineco. Da set 2009 in poi, c’è un nuovo money management (semplicissimo e consigliatomi da Sergio e Vincenzo C. sul forum, tempo fa), e ci sono commissioni e interessi su leva long/short più contenuti. Non voglio fare pubblicità al mio attuale broker, ma è di dominio pubblico che Fineco non sia esattamente economica…. Comunque, l’aver iniziato con un capitale ridotto (inizialmente 6-7K) ha fatto sì che con la equity line non si andasse da nessuna parte (andamento iniziale “a dente di sega”), ma ha sicuramente limitato l’impatto dei tanti errori.

I grafici sono stati tutti adeguati alla mia attuale operatività:

Capitale di 21K (che uso regolarmente in leva sia long che short, con un margine del 30%)

Quindi, quando sono sul mercato, ci vado con 70K (virtuali); 25% sul TS1, 25% sul TS2, 50% su un max. di 5 “altre di breve”. Trades con esposizione sempre costante e ripetitiva (stesso importo), indipendentemente se i precedenti si siano chiusi in loss o in gain (quindi NO reinvestimento degli utili, per ora).

Infine, si consideri che i grafici partono da quando ho iniziato a registrare con regolarità i vari trades (all’incirca metà febbraio 2009).

Il seguente grafico indica l'operatività personale dell'utente "OSXTrader" (vedi spiegazioni sopra):

 

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